Nagy veszteségeket okozott a líra zuhanása körüli pánik azoknak a magyar befektetőknek, akiknek Törökországban vagy más feltörekvő piacokon volt pénze: egyes alapokkal két nap alatt 25%-ot lehetett bukni. Megviselte a líra zuhanása az idén gyengén teljesítő magyar részvényeket és így a részvényalapokat is, az orosz piac viszont kifejezetten jól teljesített a feltörekvők közül.
Hét hónap telt el 2018-ból és a magyar befektetési alapoknak elég rosszul áll a szénája: 68%-uk mínuszos teljesítményt mutat eddig idén - van olyan alap, amely 35%-os mínuszban van. A rossz hozamok főleg a világpiacok volatilitásával magyarázhatók, szerencsére akadt bőven olyan (többnyire aktívan kezelt) alap is, amely ki tudta használni a hullámokat a hozamtermelésre. Megnéztük, melyek most a legjobban és legrosszabbul teljesítő magyar alapok.
Visszatért a volatilitás a világ tőkepiacaira és ez megijesztette a befektetőket: sokan voltak ugyanis, akik hozzászoktak a meredek, szinte háborítatlan emelkedéshez. A magyar befektetési alapokat kezelő profi szakemberek többnyire úgy vélik, hogy ez teljesen egészséges, a túlzott piaci reakciók pedig lehetőséget adnak az aktív kereskedésre. Van, aki viszont arra figyelmeztet, hogy egy váratlan meglepetés könnyen boríthatja a bilit.
Durván megviselte a februári összeomlás a Magyarországon kezelt befektetési alapokat, különösen a hazai részvényekbe fektető portfóliók jártak rosszul, amelyek a mai napig alig-alig heverték ki a sokkot. Szerencsére bőven vannak olyan alapok is, amelyek a turbulencia ellenére 5, 7 vagy akár 8%-os hozamot értek el bő két hónap leforgása alatt.
Februárban eljött a régóta várt korrekció, a magyar befektetési portfóliókat kezelő szakemberek viszont régóta számítottak már a visszaesésre. A jövővel kapcsolatosan viszont nagyon megoszlanak a vélemények: van, aki szkeptikus a részvények még mindig magas árazása miatt, de van, aki úgy véli, most érdemes bevásárolni.
Elképesztő pánikkal ért véget a múlt hét és kezdődött a hétfő az amerikai tőzsdéken, a durva esések pedig hatással voltak a magyar befektetési alapokra is. Volt olyan alap, amely a pánik hatására több mint 7,5%-ot veszített árfolyamából, mielőtt elkezdett újra emelkedni, a szektor pedig a tőkekivonásokkal együtt több mint 330 milliárd forintot veszített teljes kezelt vagyonából kedd estig. Megnéztük, hogy reagáltak a magyar alapok az amerikai vérzivatarra.
Eddig úgy tűnik, 2017 Közép-Európa éve lesz, a régióban befektető részvényalapok ugyanis messze leverték az összes többi befektetési kategória teljesítményét. Szűk 11 hónap alatt több mint 20%-ot kereshettek ezekkel az alapokkal a befektetők, míg egy év alatt a teljesítményük több mint 30%-ra rúgott. Az Oroszországban, illetve a nyersanyagpiacon befektető alapok viszont többnyire nagyon gyengén teljesítenek eddig idén.
2017 legjobban teljesítő magyar alapjai a közép-európai régióba és Törökországba fektették ügyfeleik pénzét, ezen a stratégián pedig akár 20% fölött is kaszálhattak a befektetők, miközben a legnépszerűbb alapok többsége mindössze 1-2% körüli hozamot tudott csak elérni eddig idén.
Ha jó lóra tettünk, amikor az év elején a megtakarításunkat befektetési alapba raktuk, akár 10% fölött is kereshettünk eddig 2017 első három hónapjában. A lakosság kedvencei viszont nem lódultak meg annyira, 0 és 1 százalék között lehetett keresni eddig idén a legnagyobb magyar befektetési alapokkal. A negyedév legjobban teljesítő forintos, lakossági alapja az Aegon lengyel részvényalapja lett, a legnagyobb tíz alap közül pedig a Diófa Magyar Posta Takarék ingatlanalapja teljesített a legjobban.
A tavalyi politikai és makrogazdasági viharai ellenére közel 60 százalékot is kereshettünk Magyarországon kezelt befektetési alappal, a legjobban teljesítő lakossági alapok közül pedig több olyan is volt, amely 30 százalék fölött hozott. Megnéztük, melyek voltak a tavalyi év és az elmúlt évek legjobban teljesítő befektetési alapjai.
Annak ellenére, hogy a kötvényalapok népszerűsége tavaly is némileg apadt, a kezelt vagyonuk volumene egyre növekszik és még mindig simán lehetett keresni egy jól összerakott kötvényportfólióval akár 10 százalékot is, sőt még a hosszú kötvényalapok nagy része is 5-6 százalékot hozott.
Jövőre is kitarthat az idei év végén tapasztalható részvénypiaci optimizmus, a nyárhoz közelítve azonban érdemes lehet kockázatkerülőbb befektetések után néznünk. A kötvények aranykora viszont lejárt, ezért ezeket érdemes lesz elkerülni 2017-ben a pénzünket kezelő magyar befektetési szakemberek szerint.
Donald Trump győzelme a fejlett piacoknak és a nyersanyagpiacoknak is jó hír lehet, a feltörekvő gazdaságok gyengélkedése viszont a következő években is folytatódhat a magyar befektetési alapokat kezelő profik szerint, arra viszont mindenképp számítanunk kell szerintük, hogy a politika, gazdasági bizonytalanság jelentősen nőni fog.
Donald Trump váratlan győzelmén nemcsak azok kerestek sokat, akik amerikai részvényt vettek, hanem azok is, akik az orosz piacon próbáltak szerencsét. A latin-amerikai alapok befektetői viszont nem jártak jól az ingatlanmogul győzelmével.
Az elmúlt öt évben akár évente több mint 10 százalékos hozamot is elérhettünk ugyanazzal a befektetési alappal, sőt volt olyan alap is, amely az elmúlt egy évben közel 60 százalékkal növelte befektetett vagyonunk értékét. Azt, hogy folytatódik-e az emelkedés, nagyban fogja befolyásolni a mai amerikai elnökválasztás eredménye is.
A hazánkban befektető alapok közül a legjobban azok teljesítettek, amelyek közvetlenül a BUX mozgását követték le, viszont hosszú állampapírokba fektető alapokkal is szépen lehetett keresni.
Negatívba fordult az egyenleg.
Most a 787 Dreamlinernél.
Tartósan alacsonyan áll a félelem-index.
Megjelent a Portfolio Checklist hétfői adása.
Az MHC Mobility hazai vezetőjével beszélgettünk.
Miközben a régióban és Európában újult erővel telepítenek napelemes rendszereket, a magyar bővülés 2026-tal egyelőre véget érhet.
